دانلود ترجمه مقاله ارزیابی نقش مدیریت سود در بهبود بهره وری بانک

نتیجه گیری:
این مطالعه، اثر مدیریت سود بر بازده بانک های منطقه یورو و همچنین تکامل زمانی آنها تا زمان پیاده سازی استاندارد گزارشگری مالی بین المللی 9 را مورد بررسی قرار می دهد. نتایج مان بیان می کنند که بیشترین منبع ناکارایی هزینه از دلایل تخصیصی می آیند، یا به بیان دیگر، آن ناکارایی بیشتر بخاطر انتخاب نامناسب ورودی هاست نه بهره برداری کم/اطلاع منابع. با توجه به تاثیر مدیریت سود بر بازده، نتایج بیان می کند که رابطه بین مدیریت سود، سنجش شده از طریق ذخایر اختیاری (RD و RDS) و همه نمره های بازده (CE، TE و AE) از یک منحنی U شکل معکوس پیروی می کنند. با این حال، یک برآورد مثبت تاثیر LLPTL بر AE را مشاهده می کنیم. براساس موارد گفته شده در بالا، بنظر می رسد که تمایز بین ذخایر اختیاری و غیراختیاری باید توسط بانک ها در گزارش هایشان، افشا شود. مطالعه ما با این موضوع در مجموعه مقالات مشارکت می کند، زیرا، تا آنجا که می دانیم، اثر مدیریت سود، سنجش شده از طریق مولفه اختیاری LLP، بر بازده بانکداری هنوز مورد مطالعه قرار نگرفته است. مطالعه حاضر همچنین می تواند برای قانون گذار (تنظیم کننده مقررات) مناسب باشد تا بتواند این دو بعد را در نهادهای تحت نظارت خود، تحلیل کند. این کار باعث مشخص سازی مختصر مدیریت سود و بازده بانکداری تحت دوره آمادگی برای پیاده سازی IFRS 9 شد. در آینده، این کار می تواند برای مطالعه اثر مدل زیان انتظاری، تعیین شده توسط IFRS 9، بر درجه احتیاط مدیریت ذخایر و در نتیجه بر مدیریت نتایج، جالب از آب در بیاید. همچنین استفاده از DEA شبکه پویا برای ارزیابی بازده، می تواند جالب توجه باشد. علاوه بر آن، و به عنوان روشی برای غلبه بر محدودیت های مطالعه بازده هزینه ای، می توانیم بازده درآمد را نیز تحلیل کنیم، زیرا شناسایی ناکارایی در خروجی ها و ورودی ها را ممکن می سازد (برگر و دی یانگ، 1997). در نهایت اینکه، مقاله ما تنها بانک های منطقه یورو را مطالعه می کند و تعیین کننده های حاکمیتی را مورد ملاحظه قرار نمی دهد که این خود یک محدودیت است. توجه به بانک های اروپایی و مشخصات هیئت مدیره مانند جنسیت، استقلال و ارتباطات سیاسی می توانند برای مطالعات آتی جالب باشند.

Conclusion:
This study investigates the impact of earnings management on the efficiency of Eurozone banks, examining its chronological evolution until the implementation of International Financial Reporting Standard 9. Our results suggest that the greatest source of cost inefficiency comes from allocative reasons, or equivalently, that inefficiency owes more to incorrect choice of inputs than to underutilization/waste of resources. Regarding the impact of earnings management on efficiency, results suggest that the relationship between earnings management, measured through discretionary provisions (RD and RDS), and all efficiency scores (CE, TE, and AE) follows an inverted U-shaped form. However, we find a positive estimate of the impact of LLPTL on AE. In view of the above, it appears that the division between discretionary and non-discretionary provisions should be disclosed by banks in their reports. Our study contributes to the literature on this topic, since, to the best of our knowledge, the effect of earnings management, gauged through the discretionary component of LLP, on banking efficiency has not been studied. The present study can also prove relevant for the Regulator to analyze these two dimensions in the supervised entities. It enabled a brief characterization of earnings management and banking efficiency under the preparatory period for the implementation of IFRS 9. In the future, it may prove interesting to study the effect of the expected loss model, sanctioned by IFRS 9, on the degree of discretion of provisions’ management and, consequently, on the management of results. It may also be of interest to use dynamic network DEA in order to evaluate the efficiency. In addition, and as a way of overcoming the limitation of studying cost efficiency, we can analyze income efficiency, as it enables the identification of inefficiencies in both outputs and inputs (Berger and DeYoung, 1997). Finally, our paper only studies eurozone banks and does not consider governance determinants, which is a limitation. Looking at European banks and board characteristics like gender, independence, and political connections would be interesting in future investigations.